Core Satellite es un modelo de gestión oportunista enfocado a clientes conservadores. Se caracteriza por la preservación del capital en los horizontes temporales definidos, buscando añadir rentabilidades positivas adicionales en base a la toma de riesgos controlados y las oportunidades que se detecten en los mercados.
Gestión discrecional que utiliza intensamente vehículos flexibles especiales de RF y RV y aprovecha oportunidades del mercado sin ningún benchmark o cartera modelo de referencia y con tres horizontes temporales que determinan el peso de los activos de riesgo:

  • Corto plazo: <9 meses, rango de volatilidad entre 1 y 3%
  • Medio plazo: 9-18 meses, rango de volatilidad entre 3 y 5%
  • Largo plazo: > 18 meses, rango de volatilidad entre 4 y 7%

 

Otras características importantes:

  • Aplicación de sistema de control de volatilidad en función del rango reflejado en contrato
  • Comisión de gestión sólo si rentabilidad positiva y con umbrales

 

Una estructura core + satellite para cada plazo

Actuando sobre un amplio universo de activos:

  • Fondos
  • ETFs (sobre índices u otras clases de activos) y valores de RF y RV
  • Depósitos y Productos de Gestión Alternativa

 

Gestión estratégica con perspectiva de medio y largo plazo para la parte core:

  • Fondos de inversión, de acuerdo a visión de tendencias de los mercados monetarios, de renta fija y de renta variable Gestión activa y táctica para la parte satellite.
  • Aprovechamiento activo de oportunidades de mercado
  • A través PBP Cartera Flexible y de Fondos de RF flexibles y vehículos altamente diversificados (inversión en múltiples tipos de activos)
  • Manteniendo fiscalidad ventajosa: la gestión activa es interna
  • Evitando la menor agilidad de los traspasos de fondos
  • Cambios de posiciones de cartera en base a visión de mercados de PBP a corto/medio plazo Ventajas
  • Combinación de enfoque conservador con aprovechamiento de oportunidades de Mercado
  • Exposición no sistemática a activos de riesgo para mantener bajos niveles de volatilidad
  • Control de riesgos de estrategia 360º: cartera global, core y componentes dinámicos del satellite
  • Utilización de multiplicidad de activos e instrumentos financieros a través de fondos y sicavs
  • Movimientos rápidos de cartera sin necesidad de traspaso de fondos a través de vehículos con gestión flexible
  • Fiscalidad atractiva
  • Información de gestión de calidad
  • Comisiones semestrales sólo si se consiguen parámetros pre-fijados de rentabilidad
  • Condiciones bancarias preferentes: cuenta corriente de cartera remunerada a Euribor día - 0,75%, tarjeta Platinum al 50% de la cuota y financiaciones.